[US-AI반도체] 08/10 월스트리트 나우

엔비디아(NVDA) 주가 분석 리포트

– 최근 (공학용 AI)와 (디지털 트윈) 분야로 사업 영역을 적극적으로 확장하며 성장 모멘텀을 강화하고 있음.
– 궤도 AI 데이터 센터용 (독점 칩 공급 계약)을 체결하는 등 하드웨어 시장에서의 독보적 기술력을 다시 한번 입증함.
– AI 관련 리스크 우려로 일부 저평가 구간에 있으나, 연이은 주가 상승세와 신규 계약 체결로 반등 흐름이 뚜렷함.

– AMD는 2분기 매출 50% 급증 및 ‘깜짝 실적’을 달성했음에도 불구하고, 시간외 거래에서 8~9% 급락하는 모습을 보임.
– 이는 실적 호조에도 불구하고 일론 머스크의 (엔비디아) 칩 독점 사용 발언 등 AI 시장에서의 경쟁 우려가 투자 심리에 부정적 영향을 미친 것으로 분석됨.
– 따라서 단기적으로는 실적 모멘텀보다 (AI 반도체 경쟁 심화) 리스크가 주가에 더 큰 하방 압력으로 작용하고 있음.

– 브로드컴(AVGO)의 AI 관련 (AI 칩 예약)이 300억 달러를 돌파하며 강력한 성장 모멘텀을 증명함.
– 향후 실적 발표에서 이러한 AI 부문의 수요가 지속될 것임을 증명하는 것이 주가 상승의 핵심 관건임.

– ARM이 시장 예상치를 웃도는 (실적 전망치)를 발표했음에도 불구하고, 투자자들의 높아진 눈높이를 충족하지 못해 시간외 주가가 4~8% 하락세를 보임.
– AI 수요에 대한 기대감이 이미 주가에 선반영되어 있어, 양호한 실적 발표에도 불구하고 (차익실현 매물)이 출회된 것으로 분석됨.

– ASML의 (2분기 호실적)과 (매출 가이던스 상향)에도 불구하고, 중국의 DUV 노광장비 자체 양산 성공 소식이 투자 심리에 큰 악영향을 미침.
– 중국이 미국의 수출 규제를 뚫고 침지형 DUV 노광장비 생산을 시작하면서, 그동안 독점적 지위를 누려온 ASML과의 (기술 격차 축소) 우려가 대두되어 주가가 8%대 급락을 기록함.